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TUhjnbcbe - 2020/6/26 18:49:00
青少年患白癫疯

这些“牛”基金你会追吗?


基金界最权威的三大奖项“晨星中国年度基金奖”、“明星基金奖”、“金牛基金奖”上周先后揭晓。能从上千只基金中脱颖而出,这些获奖的基金必有自己的所长。一般来说,基金获奖让投资者多了一项挑选好基金的标准。但曾经的“金基”沦落为“铁基”、“土基”的也不少。今天给投资者盘点一二,看看这些“牛”基金值不值得你去追。


    盘点


    股票型基金


    诞生多只“双料王”


    景顺长城能源基建(爱基,净值,资讯)基金今年同时获得了股票型金牛基金奖和明星基金奖。其2012年的业绩是第7名。这只基金的基金经理余广也值得一提,因为余广管理的另一只景顺长城核心竞争力去年是股票基金的冠*。业内评价认为余广擅长精选个股,积极寻找投资主题当中最具爆发力子行业中的龙头企业,在仓位以及组合结构上保持较为均衡的配置,使其获得较好的业绩表现。


    国联安基金副总经理、投资总监魏东掌管的国联安精选股票基金也同时摘得股票型明星基金奖和股票型金牛基金奖。国联安基金也摘得权益类基金绝对收益排行榜冠*,旗下权益类基金平均净值增长率为14.57%。


    另外,上投摩根新兴动力基金、中欧价值发现(爱基,净值,资讯)、汇添富价值精选(爱基,净值,资讯)、交银成长等基金都获得金牛基金和明星基金两个奖项。南方高增长获股票型明星基金、嘉实优质(爱基,净值,资讯)获金牛奖。


    债券类基金


    鹏华、易方达成大赢家


    固定收益类基金中,鹏华和易方达成为大赢家。其中鹏华丰盛(爱基,净值,资讯)稳固收益、鹏华信用增利债券均获得“2012年债券型金牛基金”,鹏华丰收、鹏华普天债券分别获得“三年期债券型金牛基金”和“五年期债券型金牛基金”。


    易方达稳健收益债券获得“五年期债券型金牛基金”和“积极债券型明星基金奖”,易方达增强回报债券基金则获得晨星基金奖。易方达基金还荣获了“债券投资金牛基金公司”大奖。


    另外,民生加银增强收益捧得积极型债券基金明星基金奖和三年期债券型金牛基金奖,这是民生加银基金公司首度问鼎金牛奖、明星基金奖。自2009年7月成立至今年3月18日,民生加银增强收益A份额收益为28.79%。


    此外长城积极增利债券基金获得了两项大奖,万家基金旗下的万家添利和万家增强收益债基也都获得了金牛奖。南方广利回报获积极债券型明星基金。


    混合型基金


    国投稳健“连中三元”


    混合基金是个出明星基金的领域。大名鼎鼎的王亚伟管理的旗帜性基金华夏大盘就是一只混合基金。国投瑞银稳健远没有华夏大盘的名头响亮,但是这一次这只基金获得了晨星、金牛、明星基金的三个奖项。这也是该基金连续两年斩获该三大权威奖项。晨星的评价认为,该基金的基金经理相对偏重成长,行业配置结合经济周期和行业景气度进行分析,重点挖掘具有广阔发展前景和成长空间、具有长期高成长潜力品种的投资机会。尽管基金的业绩波动性高,但下行风险控制能力较强,并能持续获取良好的超额收益。


    华宝兴业旗下宝康消费品获五年持续回报平衡混合型明星基金奖,宝康灵活配置获平衡混合型明星基金奖。此外,华夏回报(爱基,净值,资讯)、华夏策略、华安宝利、富国天源、富国天成、中银中国、嘉实增长、东方龙(爱基,净值,资讯)、银河银泰等基金均获得了两个奖项。


    追问


    这些“牛”基值得追吗?


    这些获奖的基金真的值得追吗?屡屡赔钱的基民难免要查问。


    曾经显赫一时的华商盛世成长(爱基,净值,资讯)股票基金,其2009、2010、2011连续三年获得基金金牛奖,基金经理孙建波2010年更是战胜了王亚伟,做到了基金一哥的宝座。正是因为有了明星效应,孙建波领衔发行的新基金遭到了投资者的热捧,华商基金的规模也迅速增加。可惜后来市场风格转换,华商盛世成长也跌下了冠*的宝座,截至2013年2月1日,华商盛世在孙建波任职期间回报为-2.04%,同期同类基金的平均业绩回报为-14.49%,在170只同类基金中排名26位。根据最新的年报显示,2010年的业绩冠*华商盛世成长去年亏损3.25亿元,净值下跌4.51%,今年2月1日,孙建波宣布离职。


    此外,中邮核心优选(爱基,净值,资讯)基金也是2007年和2009年都获得了基金金牛奖。这只基金的投资风格一向激进,仓位较高,一般在市场比较好的时候都会有不错的业绩收益,如2007年就是股票基金的冠*,但是如果遇到震荡市或者熊市的时候,业绩表现就不太尽如人意。根据最新年报显示,中邮核心优选去年亏损额达2.96亿元,净值下跌4.01%,过去一年跑输业绩基准高达12.21%。年报中分析其去年投资方式时表示,基金基本错失了一季度的二线白酒股、装饰股以及四季度的银行股的投资机会,在仓位控制、行业配置、个股选择上都存在诸多投资失误,导致基金业绩落后,给投资者带来损失。


    当然,多数金牛基金还是超越了市场。中证报提供的数据显示,历届获得金牛奖的基金获奖当期平均年化超额收益达19%。其中,股票方向持续优胜基金每年超越同期市场21.3个百分点,年度股票方向金牛基金和债券金牛基金当期平均超额收益分别为25.3%和10.4%。


    拉长时间看,这些基金的表现也是可圈可点的。如嘉实增长基金自2004年首次获得金牛基金奖后,至今累计净值增长率达405.03%,跑赢沪深300达252.73个百分点,并且跑赢同类基金161.75个百分点。再如泰达宏利成长(爱基,净值,资讯)基金,曾6次获得金牛奖,该基金首次获奖以来至去年底,累计收益率高达403.59%,跑赢同期沪深300近300个百分点,全行业同类基金期间平均净值增长率为271.44%,该基金超出同类基金132个百分点。


    补白


    听听老将怎么说……


    基金圈一向提倡价值投资,推崇长跑冠*,因此今年的金牛奖还为华安尚志民、泰达宏利刘青山、中银孙庆瑞、嘉实邵健和刘天君、富国饶刚和陈戈、兴全基金杨云以及博时的邓晓峰这些“老将”授予了十周年特别奖。


    尚志民说:只有长远才能平衡。在早期,我也追求基金业绩排名。2005年之后,我不再考虑短期排名,而是追求长期稳健的投资绩效。每年的金牛奖得主常常会被媒体关注。在此,我希望大家能对基金经理多些包容,多些理解。我也希望基金经理能更多地关注业绩的可持续性,不单纯追求年度排名,而是追求长期稳定的投资绩效。


    邵健说:如果说对成长股投资的看法,我们认为“前瞻性、独立性、定力”都非常重要。做投资需要“风物长宜放眼量”,不为眼前的市场波动或业绩起伏所干扰,发现并相信市场的规律性;科学的投资体系与流程,能够帮助我们穿越迷雾和过滤噪音,找到未来好的投资方向和投资标的;要有坚强的意志,才能做到对具有长期增长价值的股票耐心地持有。


    基金“牛”公司


    十大金牛基金公司:


    南方、嘉实、富国、交银施罗德、长城、鹏华、博时、农银汇理、中银、建信基金管理公司。


    十大明星基金公司:


    南方、华宝兴业、汇添富、交银施罗德、景顺长城、工银瑞信、鹏华、银河、长城、诺安基金管理公司。


    本报


    邵泽慧


    J049


    安旭红制图


    H118


        理财集装箱


    ■广发中证500指数多空分级基金已获交易所授权并上报申请。了解,该基金是目前国内首只中证500多空分级产品,在股票做多机制的基础上引入了做空机制,为投资者增加了在行业低迷情况下避险的选择。


    与现有的做空工具股指期货、融资融券相比,中证500多空分级产品门槛低、在一级市场仅需百元左右即可操作。与杠杆ETF相比,多空分级基金提供的是区间杠杆,杠杆ETF和反向ETF提供的是日杠杆,不适合长期投资。另外,多空分级基金主要投资现货股票,杠杆ETF和反向ETF利用股指期货、互换合约等金融衍生工具。


    ■东方红资产管理公司公告称,东方红4号、东方红5号将于4月4日起暂停申购,但需要退出的投资者不受影响。这是继东方红新睿2号于年初公告暂停申购后,又一主动暂停申购的集合理财产品。


    关于暂停申购的原因,分析人士称,券商集合理财产品属于类私募产品,以提取业绩报酬为主要收费模式,管理人利益与持有人利益捆绑一致。暂停申购似乎隐约表达了公司对未来市场不乐观。


        ■嘉实基金推出定制账户管理。嘉实董事总经理、投资者回报中心负责人*一黎称,现在市场上存在很多没有时间、没有精力或者没有兴趣管理投资的所谓“三无”投资人,定制账户希望给这些受“三无”困扰的投资者量身定制投资方案,希望能帮投资人改变长期不尽如人意的投资回报。从目前开通定制账户的客户看,绝大多数都具有“三无”特征。


    ■清明假期股市休市4天,货币基金关闭申购通道,4月2日和4月3日提交的申购申请也将在长假后才能确认,假期无法享受收益。但交易所场内上市基金不受此限。华宝兴业基金公司称,华宝添益是目前场内成交额最大的基金之一,已有至少42家券商将华宝添益的交易佣金设置为零。


    ■股市低迷,国债ETF的交易格外火爆。其中国泰国债ETF4月2日再度刷新了上市以来最高的成交金额,达到6.05亿。国泰基金称,为进一步活跃交易,正与各券商沟通,争取让更多中小投资者享受国债ETF交易佣金费率为0的优惠,以帮助他们在场内通过“T+0”高频交易实现收益。


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